市场追踪
复盘：氢弹！青弹？
【盘面回顾与展望】
1日，盘面属性：活跃。活跃度=31日（极活跃>活跃>萎靡>极萎靡）
早盘：次新股概念（涨停：春风动力）=>高送转概念（涨停：同兴达）=>钢铁板块（涨停：安阳钢铁）=>煤炭板块（涨停：陕西黑猫）
午盘：钢铁板块（涨停：韶钢松山）=>智能概念（涨停：汉王科技）
涨停家数：52家
放量板：28家
跌停家数：1家
涨幅大于5%的个股：110家
跌幅大于5%的个股：10家
点评：行情走到目前阶段，不难看出，周期三大板块为目前行情最核心主线（含化工）。其次是次新股，再次是金融，最后是创业板（科技股、苹果）。至于国企改、雄安等则属于牛市背景下的边缘热点的局部轮动，无法引起资金的大面积扎堆。同时，市场又传来了朝鲜的核试验消息。一部分股友认为周初亚洲股市存在暴跌的可能，军工板块有望迎来契机。我想说的是，根据我的经验，每一次传朝核，股市可能出现一定幅度的下跌。但这在上升趋势中，正好是一次绝佳的低吸机会，因为目前除了美国那边为了抢三不管地带的石油可以打打仗以外，任何有大国周旋的区域都99.9%不大会出现战争或者军事打击，顶多就是继续谴责，继续加大制裁又或者申请谈判。另外，这种影响在目前的资本市场越来越边际效应递减，这已经有了默契。所以并不建议看到股市下跌，军工上涨就盲目去追，很有可能得不偿失。目前的资金主战场是周期，这个现实短期内不会发生根本转变。除非有消息称某国计划周一对核设施实行定点打击，否则观望看戏为主，择机抄底或补仓资金主流战场标的。
【热点板块分析】
周期板块
周末经过长时间思考，得出一个结论：在成熟市场下，货币供给、固定资产投资增速，并不会突然出现变化。也就是说，除非出现全国性的重建，要不然能对上游企业盈利造成较大影响的永远不可能是需求端, 特别是产能过剩的前提下。但是供给端就不同了，在需求增速恒定不变的情况下，供给端一旦受到干预而出现明显收缩，在价格水平长期处于盈亏平衡水平之下的背景下，这种改善的弹性将是非常乐观的。简单点讲，既然需求端是无法把控的，那只需要对供给端用政策之手去干预，盈利目的同样可以达到。且，盈利目的达到之后，对与龙头企业股价的提振效果可能更加明显：这里主要是对ROE方面的考量，而影响ROE的三个核心元素利润率、杠杆率、周转率，任何一个上升都可以促进ROE上涨。目前来看价格上涨导致企业利润率持续向好已经众所周知，未来价格大概率维持较高水平，这些不需要在讨论。这里需要讨论的是供给端的收缩事实上是可以对龙头企业，也就是大部分能够在A股上市的企业更高的行业集中度，这种集中度优势的直接体现就是定价权，无论是趋势性提价还是间歇式降价，都有可能形成预期引导，导致补库存的产生。目前来看，这种干预还有另外一个重要目的，减少相关企业的资产负债率，相对于对中游制造业的伤害，目前上游的去资产负债率，显得更加重要和迫切。而现阶段主要中游企业对于原材料上涨的转嫁能力尚且顺畅。因此不足以导致政策调控的迫切性。
金融股
另外还是要谈谈金融股。目前既然周期已经确立的核心主线的地位。那么在3300冲关之后，金融股功成退居二线也显得顺理成章，只是唯有大市值券商股还在水下唏嘘。不过不用担心，在次新+券商表现过后，终究会回到中流砥柱，在某些关键时刻，比如：周期调整、再冲关，之时他们就会自然而然轮动起来。
次新
周五的次新有一次进入到节点，一方面是一字板的次新开板数量开始增加，另一方前期的老龙头回落，周五主要依靠中科信息的缩量一字（暂定性为前龙头的补涨）勉强维持次新人气。本周需要关注，1、中科信息后继无力之后，其他新开次新还能否被市场接起，如果开板次新的赚钱效应回落，后排的炒作空间也会进一步压缩。
创业板
以科技智能板块为核心的创业板是另一个需要重点关注的，周五，汉王科技在11:00、13:12两次冲击周四高位，不深调，13:26放更大量突破，这是基本上可以确定反包成为，这时候是第一买点，13:30再度突破13:26高点，同时继续放量，这是第二买点，13:42打板这是第三买点。届时汉王已经正式成为科大的接力龙。未来大概率带领相关板块作为轮动卡位的另一个重要对象。
【其他涨停个股】
健康元：互联网金融概念。炒作腾讯设立微信 银行消息。
中国神华：这个才是上周五资源的龙头，停牌了3个月，估计还要补涨两天。
中孚信息：次新股概念。网络安全概念，有炒作十九大的预期。
普利制药：这个比较独立，可能是机构炒作的成长股。
朗新科技：次新三连板。周五能够看出来是比较明确的人气龙头了。
韶钢松山：算是这轮钢铁的龙头了，封板时间略晚，好在力度和回报都超预期。
西山煤电：回报也是有机构捧场，但尾盘封的比较弱。
发表于 2017-9-4 09:09:08
